KUALA LUMPUR – Pesara harus mengalihkan sebahagian kecil simpanan mereka ke dalam instrumen pasaran modal yang memberi hasil lebih tinggi untuk meningkatkan jaminan pendapatan mereka pada hari tua mereka daripada memegang tunai, kata Suruhanjaya Sekuriti (SC).
Dalam menyatakan kebimbangan terhadap penduduk Malaysia yang semakin tua, SC berkata mereka boleh menggerakkan aset cair atau simpanan mereka di bank atau simpanan tetap untuk melabur dalam unit amanah atau skim persaraan swasta (PRS) dan, dalam proses itu, meningkatkan kecukupan persaraan mereka.
“Isi rumah mempunyai simpanan yang mencukupi yang boleh diarahkan ke pasaran modal,” katanya dalam satu ciri khas mengenai isu dan cabaran penuaan kepada pasaran modal yang terkandung dalam Laporan Tahunan 2024 yang dikeluarkan hari ini.
Pada 2024, nisbah rakyat Malaysia yang telah melepasi umur 65 tahun meningkat kepada 7.7 peratus, dengan unjuran terkini daripada Jabatan Perangkaan menunjukkan negara akan beralih kepada “negara tua” menjelang 2040, dengan 17.3 peratus rakyat Malaysia berumur 60 tahun atau lebih. Menjelang 2050, 16.8 peratus rakyat Malaysia akan berumur 65 tahun ke atas.
Laporan itu menyatakan bahawa walaupun rakyat Malaysia pandai menguruskan wang seperti belanjawan dan membayar bil tepat pada masanya, pengetahuan kewangan mereka dalam beberapa aspek lain masih terhad.
SC berkata bahawa penanda aras simpanan berperingkat Kumpulan Wang Simpanan Pekerja (KWSP) yang dikeluarkan Disember lalu mengesyorkan sekurang-kurangnya RM390,000 ditetapkan berkuat kuasa pada 2028, yang lebih mencerminkan peningkatan kos sara hidup dan keperluan persaraan.
Walaupun RM390,000 adalah penanda aras simpanan asas, KWSP berkata penanda aras simpanan yang mencukupi ialah RM650,000 yang akan menyokong pengeluaran bulanan dalam tempoh 20 tahun.
Dengan mengandaikan pulangan tahunan sebanyak 4.0 peratus ke atas baki, pesara boleh mula mengeluarkan RM2,708 pada bulan pertama dan mencapai RM7,389 sebulan menjelang tahun ke-20.
Di luar ini adalah penjimatan yang dipertingkatkan sebanyak RM1.3 juta yang merupakan dua kali ganda jumlah simpanan yang mencukupi, membolehkan pesara memulakan pengeluaran bulanan sebanyak RM5,417 pada tahun pertama, meningkat kepada RM14,779 menjelang tahun ke-20.
SC juga berkata jurang utama daripada tinjauan 2023 mengenai celik kewangan dewasa menunjukkan bahawa lebih separuh daripada responden tidak biasa dengan nilai masa wang, 44 peratus tidak mempunyai matlamat kewangan jangka panjang, dan hampir 50 peratus tidak memahami konsep kepelbagaian risiko.
Ia menekankan bahawa menangani celik kewangan yang rendah adalah kunci untuk menjamin masa depan yang stabil terutamanya bagi mereka yang hampir bersara, sambil menambah bahawa remisier yang bersara atau keluar dari broker berpengalaman digabungkan dengan peningkatan penasihat robo boleh membawa kepada nasihat yang kurang diperibadikan untuk pelabur runcit.
SC, dalam menjelaskan bahawa sebahagian daripada simpanan runcit boleh disalurkan ke pasaran modal, berkata pada masa ini, RM886 bilion atau hampir satu pertiga daripada jumlah RM3.2 trilion aset kewangan isi rumah Malaysia (tidak termasuk KWSP) disimpan dalam deposit bank.
Ia menyatakan kebimbangan bahawa nisbah pelaburan unit amanah kepada deposit telah merosot, dengan pertumbuhan deposit mengatasi pertumbuhan unit amanah, menunjukkan trend ke arah keutamaan untuk memegang lebih banyak tunai daripada melabur.
Deposit individu termasuk RM569 bilion dalam simpanan tetap bank dan RM317 bilion dalam simpanan bank atau akaun semasa.
Walaupun PRS, alternatif sukarela kepada caruman wajib KWSP, semakin berkembang, aset bersih di bawah pengurusan mereka kekal kecil pada RM6.5 bilion berbanding RM867 bilion dalam jumlah caruman KWSP aktif KWSP, menunjukkan potensi besar untuk instrumen lain.
“Ini menggambarkan potensi yang belum diterokai untuk PRS dan instrumen pasaran lain sebagai pelengkap, pilihan sukarela untuk perancangan persaraan,” kata SC.
Penduduk Malaysia yang semakin tua memberikan cabaran besar kepada individu dan ekonomi, terutamanya ketidakcukupan persaraan dan penumpuan simpanan isi rumah dalam deposit bank berbanding pelaburan dalam pasaran modal.
Lebih membimbangkan, simpanan persaraan yang rendah dan kos penjagaan kesihatan yang melambung tinggi mengancam keselamatan kewangan pesara, manakala peningkatan ekonomi gig merumitkan akses kepada faedah penting, kata SC.
Memperluaskan rangkaian pilihan pelaburan untuk simpanan isi rumah, termasuk saluran pasaran modal di samping meningkatkan celik kewangan, boleh membantu meningkatkan kesediaan persaraan dan menyokong pertumbuhan ekonomi, kata pengawal selia pasaran modal.
SC berkata bahawa dengan mengubah hala aset cair ke arah pelaburan yang memberi hasil lebih tinggi dan mendidik individu mengenai perancangan kewangan, kesediaan persaraan boleh dipertingkatkan.
Memandangkan pasaran modal menyesuaikan diri dengan perubahan demografi, ia juga mesti mengiktiraf perubahan dalam tingkah laku dan keutamaan pelabur.
“Dengan langkah proaktif, produk kewangan yang inovatif dan dasar yang disasarkan, Malaysia boleh memperkukuh keselamatan kewangan rakyatnya yang semakin tua sambil memastikan kemampanan pasaran modalnya,” kata SC.
“Mungkin sudah tiba masanya untuk melihat semula dan menangani cabaran ini secara holistik dan bekerjasama untuk mencipta landskap kewangan yang lebih berdaya tahan.”
SC berkata berbuat demikian bukan sahaja akan menyokong warga tua tetapi juga boleh meningkatkan kestabilan ekonomi dengan mengurangkan pergantungan masa depan kepada sistem kebajikan sosial yang dibiayai oleh kerajaan.
Akhirnya, daya tahan kewangan yang dipertingkatkan memberi manfaat kepada individu dan ekonomi yang lebih luas dalam persekitaran ekonomi yang semakin kompleks, katanya.
Sumber – BERNAMA
